FX168财经网_全球视野外汇黄金加密货币NFT资讯网_关键字搜索-FX168

全球数字财富领导者

CoNET｜客户端｜旧版｜｜

FX168 全球视野中文财经

登录 / 注册

美元再下探6个月新低！美GDP恐再引爆大行情美元、欧元、英镑、日元、加元、瑞郎、澳元、纽元走势分析
 go
报告中获得线索外，华尔街收盘涨跌互现，美国国债收益率仍在3.45%附近徘徊。截至发稿时，标准普尔500指数期货仍在4036点左右徘徊。虽然美元空头仍在控制，但其进一步的主导地位取决于美国第四季度国内生产总值(GDP)的初值，预计年化增长率为2.6%，而前值为3.2%。美国12月耐用品订单和第四季度个人消费支出(PCE)数据也值得关注。如果预定的数据显示出乐观的结果，美元指数交易员可能会有理由减少最近的损失。此种情形下，IC Markets撰文就美元指数、欧元、英镑、日元、加元、瑞郎、澳元、纽元的走势进行了分析预测：美元指数从日线图来看，美元指数总体上偏于看跌，因为目前的价格低于一目均衡图，这表明市场是看跌。如果这种看跌势头持续下去，预计价格可能会继续朝着第一个支撑位101.300前进，其是之前的低点。在另一种情况下，价格可能会回升，重新测试第一个阻力位103.463，即23.6%的斐波那契线。考虑范围: H4时间框架，第一个阻力位在103.463 H4时间框架，第一个支撑位在101.300 （图源：TradingView）欧元/美元从日线图来看，欧元/美元的总体上偏于看涨，因为当前价格高于一目均衡图，表明市场结构看涨。此外，价格位于上升通道内，也增加了这一倾向。如果这种看涨势头持续下去，预计价格可能会继续涨向第一个阻力位1.09445，即50%斐波那契线所在位置。在另一种情况下，价格可能会回落，重新测试第一个支撑位1.07120，即50%斐波那契线所在位置。考虑范围: H4时间框架，第一个阻力位在1.09445 H4时间框架，第一个支撑位在1.07120 （图源：TradingView）英镑/美元从H4走势图来看，英镑/美元总体上偏于看涨，因为目前的价格处于一目均衡图之上，这表明市场看涨。如果这种看涨势头持续下去，预计价格可能会继续朝着第一个阻力线1.24465前进，该位置是之前的波动高点。在另一种情况下，价格可能会回落，并重新测试第一个支撑位1.22889，即23.6%的斐波那契线。考虑范围: H4时间框架，第一个阻力位在1.24465 H4时间框架，第一个支撑位在1.22889 （图源：TradingView）美元/日元从H4图表来看，美元/日元总体上偏于看多，因为目前的汇价已经越过一目均衡图，这表明市场看涨。如果这种看涨势头持续下去，预计汇价可能会继续走涨向第一个阻力位131.592，即61.8%的斐波那契线。在另一种情况下，汇价可能会回落，重新测试127.215的第一个支撑位，其是之前的波动低点。考虑范围: H4时间框架，第一个阻力位在131.592 H4时间框架，第一个支撑位在127.215 （图源：TradingView）美元/瑞郎从H4图表来看，美元/瑞郎总体上偏于看涨，因为目前价格在一目均衡云上方交叉，表明市场看涨。如果当前的看涨趋势继续，预计该货币对可能会继续朝着第一个阻力位0.92673前进，即61.8%的斐波那契线所在位置。在另一种情况下，价格可能会回落，重新测试第一个支撑位0.91588，即61.8%的斐波那契线。考虑范围: H4时间框架，第一个支撑位在0.91588 H4时间框架，第一个阻力位在0.92673 （图源：TradingView）澳元/美元查看H4图表，我们可以看到第一个支撑位在0.68684，这是一个很强的重叠支撑位。有一个上升通道。当前价格现在高于一目均衡图。预计价格正在向第一个阻力位0.71353移动，这是最近的波动高点。考虑范围: H4时间框架，第一个阻力位在0.71353 H4时间框架，第一个支撑位在0.68684 （图源：TradingView）纽元/美元查看H4图表，我们可以看到第一个支撑位在0.64127，这是重叠支撑位，与50%斐波那契线一致。如果价格突破这一水平，我们可能会看到它跌至第二个支撑位0.63349。由于当前价格高于一目均衡图，且存在上升趋势线，这表明看涨势头。对于阻力位，我们的第一个阻力位在0.65147，这是最近的一个波动高阻力区域。考虑范围: H4时间框架，第一个阻力位在0.65147 H4时间框架，第一个支撑位在0.64102 H4时间框架，第二个支撑位在0.63349 （图源：TradingView）美元/加元在H4图表上，第一个支撑位位于1.33474，这是一个重叠支撑位，也是近期的摇摆低位。在阻力位方面，我们可以看到的第一个阻力位是1.35208，这是最近的波动高点。存在一个中间阻力位，该阻力位与38.2%的斐波那契回撤位1.35208一致。考虑范围: H4时间框架，第一个阻力位在1.35208 H4时间框架，第一个支撑位在1.33474 （图源：TradingView）
夏洛特2023-01-26
会员
美GDP重磅来袭！看涨信号闪烁黄金大行情一触即发黄金、白银、原油最新操作策略
 go
跌化为风险感知资产的买入机会。10年期美国国债收益率跌至3.44%。为获得进一步指引，投资者将密切关注定于周四公布的美国2022年第四季度GDP初值。根据预测，年化GDP预计为2.6%，低于之前发布的3.2%。如果整体经济活动出现收缩，可能会在更广泛的基础上加剧对衰退的担忧。技术上，FXStreet撰文指出，黄金价格正处于强劲的上升趋势中，每天都在形成更高的高点和更高的低点。黄金已经连续三个买入尾部(buying tails)，这表明市场参与者正以极大的兴趣逢低买进。从更广泛的角度来看，去年6月13日高点1879.26美元这一支撑位将为金价提供缓冲。 10和20周期指数移动平均线(EMAs)分别位于1924.74美元和1895.26美元，这表明未来还有更多上行空间。此外，相对强度指数(RSI)(14)在60.00-80.00的看涨范围内振荡，这表明看涨势头活跃。 FXDailyReport撰文就黄金、白银、原油走势进行了分析预测并给出了操作策略：黄金：开始新一波跌势？黄金价格在前一日创出新的更高的高点后今天继续上涨。价格可能会开始看跌回调，测试1900美元和1850美元水平。当价格达到这一水平时，交易员将利用看涨反应进入多头头寸。（黄金日线图，来源：FXDailyReport）支撑：1900、1850、1800、1780 阻力：1950 白银：受限于23.00 - 23.90美元之间尽管银价面临看涨压力，但价格似乎仍受限于23.00 - 23.90美元区间内。白银未能突破并收于该区间之外，这意味着其将继续盘整。现在，交易员可能希望继续以看涨倾向监测价格走势。当价格达到23.00美元或21.35美元并形成重大看涨反应时，可以建立多头头寸。（白银日线图，来源：FXDailyReport）支撑：23.90、23.00、21.35 阻力：25.00、26.00 原油：跌向77.13美元？原油价格昨天以看跌收盘，这可能成为对77.13美元支撑位的看跌确认。如果价格达到这一水平并形成看涨反应，那么交易者可以进入多头头寸。然而，如果收盘价低于77.13美元，并形成新的更低的低点，那么看跌趋势将继续。（原油日线图，来源：FXDailyReport）支撑：77.13、70.00 阻力：80.00、85.00、90.00、95.25
夏洛特2023-01-26
会员
警惕黄金大幅回调风险！分析师：金价恐还有近30美元下跌空间美国关键数据接踵而至
 go
美元抛售潮暂停之际，黄金价格再度下跌。美国国债收益率的最新上升令黄金价格承压。美元指数目前回升至102.05左右。美元指数周二下跌0.21%至101.92。 Mehta称，美国关键数据公布前，投资者对黄金多头获利了结。黄金回调走势可能令金价重新测试1900美元/盎司关口。本周投资者将迎来两项重磅宏观数据，分别是周四公布的美国第四季度国内生产总值(GDP)，以及周五公布的美国12月个人消费支出(PCE)物价指数。尽管制造业和服务业数据恶化，但预计美国去年第四季度GDP将增长2.6%，此前第三季度为增长3.2%。美国去年12月核心PCE物价指数同比增幅预计将从去年11月的4.7%放缓至4.4%，荷兰国际集团(ING)首席国际经济学家James Knightley称，这将证实美国价格压力的缓解趋势。随着美联储官员进入“噤声期”，这两份报告是下次利率决定前最后的重要数据，其中PCE报告作为美联储偏爱的通胀指标，对政策制定者有较大影响。黄金最新技术前景分析 Mehta指出，就短期技术前景而言，黄金价格似乎没有发生重大变化，尽管在多次未能突破1940美元/盎司关口后，黄金价格可能会受到短暂打压。黄金卖家需要金价日收盘价低于上升楔形的下沿(目前在1933美元/盎司)，以确认下行突破。 Mehta称，若下破楔形，黄金价格可能会延续回调走势，并跌向周一高点1911美元/盎司，若失守该位，那么1900美元/盎司整数关口可能会受到考验。黄金多头的最后一道防线是1月18日低点1897美元/盎司。 (现货黄金日线图来源：FXStreet) 14日相对强弱指数(RSI)仍然保持在中线以上，从超买区域回撤，这表明黄金价格的任何回调对交易者来说都是一个良好买入机会。 Mehta指出，金价突破1940美元/盎司关口对恢复上行走势至关重要。此外，金价需要日收盘价高于楔形阻力位1944美元/盎司，以消除短期看空倾向。香港时间17:13，现货黄金报1928.82美元/盎司。
tqttier2023-01-25
债市恐低估通胀风险？美银：两个因素将再度点燃通胀之火
 go
弹．．．．．．　　随着通胀预期下降，美国国债收益率在过去两个月大幅下跌。这意味着通胀保值债券的收益率（即实际收益率）的下降幅度低于名义收益率，反映了价格上涨导致的需求萎缩。　　名义收益率与实际收益率的差距揭示了票据期限内的通胀预期。美国10年期通胀保值债券（TIPS）收益率上周触及去年以来最低水平2.09％；5年期TIPS收益率降至2.13％，与去年的低点相距不到一个基点。　　Brandywine的投资组合经理Jack McIntyre表示：“在债券方面，我们的克星是通胀。我们的论点是，通胀高峰已经过去，我们怀疑到年中或晚些时候，将会有证据表明经济确实在走弱，通胀正在消退。在经济已经放缓之际，大量紧缩政策将构成进一步打击。在这一点上，我认为没有理由看空债券。” 　　这些预期推动美债本月迄今获得3.1％的回报，名义收益率下降了多达44个基点，5年期美债收益率领跌，5至30年期美债收益率均低于3.8％。　　然而，现在人们越来越担心通胀风险被低估。　　更广泛的债市显示，美联储低于5％的政策利率峰值将足以导致经济衰退，并需要在今年下半年降息50个基点。一些人认为，允许债市犯错的余地已经不多了。上周美国10年期通胀保值国债需求回升表明投资者开始倾听美联储的声音。　　NewEdge Wealth高级投资组合经理Ben Emons表示：“几个月来，人们一直坚信通胀已经是过去式，因此纷纷涌入债市，但如果中国重新开放导推动通胀反弹或经济衰退没有到来，那问题就大了。” 　　德意志银行首席国际策略师Alan Ruskin表示：“今年债市开局非常火爆，但后续应该会降温。如果美联储加息至5％，美债收益率的进一步下行空间是有限的。” 　　正如摩根大通公司策略师Phoebe White在1月19日的一份报告中所说，关于通胀的另一种观点是，根据大宗商品价格和信贷利差的趋势，盈亏平衡通胀率“再次显得过低”。　　注：盈亏平衡通胀率即同期限的国债名义收益率与TIPS收益率之差，被视作市场隐含的通胀预期。　　美联储理事沃勒上周五表示，金融市场对通胀消退的速度过于乐观，并称通胀“不会奇迹般地消失”。　　道明证券的利率策略师建议投资者押注两年期盈亏平衡通胀率从1.95％左右升至 2.65％。该机构的全球利率策略主管Priya Misra在一份报告中表示，通胀的进展主要得益于商品价格的降温，而住房以外的服务业通胀“可能会在下降过程中保持粘性”。　　State Street Global Advisors的美国SPDR业务首席投资策略师Michael Arone也表示：“我认为当前的收益率有点太低，反映了2023年经济衰退会很严重。然而，我相信今年通胀将继续回升且相当强劲，维持在高于美联储的目标水平上方。所以我认为美联储不会在2023年降息。” 　　美银：小心通胀卷土重来！经济衰退“问题可能很大” 　　美国银行也警告，通胀可能在即将到来的衰退之前反弹。在上周五的一份报告中，美国银行指出，美国CPI的3个月年化变化率为0.0％，即美国过去3个月的通胀变化率为零。但由于劳动力市场持续紧张，情况可能发生改变。根据该报告，由于美国的移民趋势与前几年相比仍然低迷，劳动力短缺并没有得到缓解。　　美国银行表示，另一个推高通胀的因素是大宗商品价格再度飙升。中国经济的重新开放可能引发石油需求激增，再加上俄乌冲突导致的供应问题，将给油价带来新的上行压力。　　在美国银行预计通胀再度飙升之际，世界各国央行正逐步退出激进的货币紧缩周期，根据市场预期，有些央行甚至可能处于降息的边缘。　　美国银行策略师Michael Hartnett认为：“央行们将有意或无意地悄悄接受更高的结构性通胀。” 　　与此同时，美国银行预计，经济衰退即将来临，而且“问题可能很大”。这是因为预期的失业率上升将伴随着2％的个人储蓄率、15％的信用卡债务增长以及创纪录的19％的信用卡APR利率。　　根据上述报告，投资者要想获利，应采取与过去十年行之有效的做法完全相反的做法。“结论是通胀资产超过通缩资产的超级趋势仍处于初级阶段”。　　换句话说，根据美国银行的说法，投资者应该拥有大宗商品和非美股等新的领先资产。Hartnett警告说，自大衰退以来一直主导市场的大型科技股在未来几年将表现不佳。　　该报告还称，投资者应该持有小盘股而不是大盘股，看好价值股票而不是成长股。
金融界2023-01-25
无视通胀的美国债券市场看起来越来越脆弱
 go
，应该会降温。”“如果美联储达到5％，美国国债收益率能跌到多低就会受到限制。”
金融界2023-01-24
【黄金收盘】贵金属分道扬镳！美元黄金罕见齐涨中国因素将再触发一波涨势？
go
中部分时间走低，美元在上周下跌后走高，美国国债收益率走强。黄金和白银可能对美元走势和政府债券收益率上升敏感，后者可能削弱市场对贵金属的兴趣。美市尾盘，ICE美元指数上涨0.03%，10年期美国国债收益率上升4.1个点，至3.525%。 City Index和FOREX.com的市场分析师Fawad Razaqzada在周一的一篇文章中表示，在过去两个半月的令人印象深刻的反弹之后，“交易员们想知道，在美联储仍在加息的情况下，继续购买黄金和白银是否仍然讲得通。” 他说:“市场相信，随着通胀压力继续减弱，加息周期将很快停止，但今年油价明显回升，意味着通胀可能仍比预期更具粘性。”此外，对经济大幅放缓的预期“尚未实现，这进一步降低了美联储过早刹车加息周期的必要性。” Insignia Consultants驻新德里的研究主管Chintan Karnani指出，金价“多次试图突破1950美元，但均以失败告终”。 “现在说黄金和白银已经形成短期顶部还为时过早。现在只是等待和观察。”Karnani说道。“但在金价令人信服地突破2000美元之前，不会有任何大规模的新投资者蜂拥投资黄金。” Karnani说，展望未来，周四之前美国不会公布重要经济数据。“除了技术性交易，在周四第四季度GDP数据发布之前，中国和中国的乐观情绪可能会推动贵金属价格上涨。” 后市展望 1.CMC Markets首席市场分析师Michael Hewson表示，“”尽管金价从上周高点回落，但看起来仍有良好支撑，目前支撑位在1896美元，一旦下周央行会议结束，金价很可能获得进一步动能。” “美联储理事沃勒在上周末的进一步评论中表示，他支持再次降息至25个基点，这为金价和美元走软增添了支撑因素。” 2.Kitco Metals的一份报告显示，随着金价周一稍早继续攀升，投资者怀疑这种黄色金属今年是否会再创历史新高。 “看涨黄金的人士开始讨论今年将创下新的纪录高点。目前Comex黄金期货的历史高点是2078.80美元，是在2022年3月创下的，”Kitco高级分析师Jim Wyckoff写道。下一交易日重点关注 16:15 法国1月制造业PMI初值 16:30 德国1月制造业PMI初值 17:00 欧元区1月制造业PMI初值 17:30 英国1月制造业和服务业PMI 17:45 欧洲央行行长拉加德发表讲话 19:00 英国1月CBI工业订单差值 22:45 美国1月Markit制造业和服务业PMI初值 23:00 美国1月里奇蒙德联储制造业指数
夏洛特2023-01-24
通胀将以历史性速度下降？市场押注CPI明年回归2% 经济有可能不受影响吗
 go
今已上涨3.5%，债券市场也已经上涨。美国国债收益率和衍生品市场都反映出消费者价格指数到明年1月将上涨约2%的押注。根据Tradeweb的数据，上周五收盘时，定于2024年1月到期的美国国债收益率约为4.7%，而同月到期的通胀保值国债收益率为2.7%。这些数字之间的差异称为盈亏平衡通胀率，表明美国国债交易员押注未来12个月消费者价格指数将达到约2%。对称为CPI掉期合约的押注，另一种押注未来通胀率的方式，显示交易员预测明年的通胀率约为 2.1%。这些数字如果实现，将代表着历史性的快速下降。 6月份，CPI同比涨幅达到9.1%，创80年代初以来最高。如果到明年1月通货膨胀率降至2%，那么大约7个百分点的降幅将与2008年8月至2009年7月期间出现的类似幅度的降幅非常接近，当时通货膨胀率在历史性的衰退中从5.6%降至负2.1%。在此之前，前美联储主席保罗沃尔克20世纪80年代初的加息运动以来，通货膨胀率从未在20个月内没有下降得如此之快。摩根大通资产管理公司首席投资Bob Michele警告说，现在就认为通胀将在今年余下时间继续有序下降还为时过早。如果它再次爆发，美联储可能会恢复加息。Bob Michele告诉客户要避免脆弱的债务投资。“美联储有很多理由暂停加息，看看会发生什么，但也有很多理由让他们不得不继续加息。” 资产管理公司Amundi研究所负责人Monica Defend也担心通胀共识过于乐观。她预计未来12个月的年增长率将降至4%以下。 Amundi建议对股票持谨慎态度：“我们认为2%目前不是一个可行的目标。” 自2021年以来，交易员对明年通胀的押注一直低估了价格实际上涨的速度。去年意外的通胀激增促使美联储急于抑制不断上涨的物价，快速加息，并导致纳斯达克指数在2022年下跌33%。然而，过去三个月重新出现了通胀降温的乐观情绪，美联储最早将于3月结束加息。去年12月6.5%的通胀率是自2021年底以来的最低水平，美联储在该月放慢了加息步伐，人们普遍预计其将在2月1日再次加息。乐观的假设帮助去年遭受重创的资产在2023年有了一个良好的开端。ARK Innovation ETF是一只大量押注成长型科技公司的基金，今年迄今已上涨超过16%。以科技股为主的纳斯达克综合指数去年比其他股指跌幅更大，但现在表现优于其他股指。甚至比特币在经历了灾难性的2022年之后也出现了反弹，今年迄今位置已经上涨了35%。更多稳健的行业也受到通胀飙升“无痛结束”假设的提振。嘉信理财首席投资策略师Liz Ann Sonders观察到，尽管华尔街分析师大幅下调了对该行业未来利润的预期，但自10月中旬以来，房屋建筑类股一直在攀升。去年，加息使抵押贷款变得更加昂贵，从而对房地产市场造成了沉重打击。预计今年CPI通胀将迅速降温的分析师指出，自夏季以来能源价格大幅下跌，近几个月食品和一些商品的价格涨幅有所放缓。但是，即使通货膨胀下降的速度像交易员现在预测的那样快，如果经济随着通货膨胀下降而进入衰退，股市也可能会挣扎。自去年夏天以来，一盏经典的经济衰退警示灯一直在闪烁。几个月来，短期国债收益率一直高于长期债券收益率，这是常态的逆转，表明投资者预计未来经济增长放缓和降息。 Strategas技术和宏观研究主管Chris Verrone表示，这提供了一个强有力的理由来怀疑当前股市反弹的可持续性。“当收益率曲线还没有表明我们处于另一边时，我们不能盲目地做多风险资产。”
埃尔文2023-01-24
“暂停加息”说甚嚣尘上！美联储“投降”在即？全球市场“涨”声不绝于耳
 go
幅下跌的空间。” 贵金属方面，受美元和美国国债收益率稍早走强的压力，黄金价格回落。此前，黄金期货连续第五周上涨，上周收于4月以来的最高水平。日内稍早，现货黄金一度触及1935.52美元高点，随后大幅回落至1911.28美元低点，现回升至1926美元一线交投。上周五，金价攀升至2022年4月以来的最高水平。（现货黄金30分钟走势图，来源：FX168）数据显示，COMEX最活跃黄金期货合约北京时间1月23日22:07一分钟内买卖盘面瞬间成交2659手，交易合约总价值5.09亿美元。在黄金下挫之际，现货白银日内大跌逾4%，至22.75美元/盎司低点。 CMC Markets首席市场分析师Michael Hewson表示，“”尽管金价从上周高点回落，但看起来仍有良好支撑，目前支撑位在1896美元，一旦下周央行会议结束，金价很可能获得进一步动能。” “美联储理事沃勒在上周末的进一步评论中表示，他支持再次降息至25个基点，这为金价和美元走软增添了支撑因素。” BMO：美联储和加拿大央行有理由暂停加息加拿大蒙特利尔银行(BMO)私人投资顾问公司首席投资策略师Brent Joyce说，随着通胀压力正在迅速缓解，美联储和加拿大央行现在有理由暂停加息。他在接受采访时表示，随着借贷成本上升给房地产和其他利率敏感行业踩下刹车，经济可以实现软着陆。通胀降温正体现在美国生产者价格指数(PPI)等数据上。去年12月，美国生产者价格指数出现自疫情爆发以来的最大降幅。 Joyce说，美国和加拿大央行“现在很可能会停止加息，按兵不动，让我们看看未来6到10到12周会发生什么。” 加拿大央行预计将在周三的决定中再次加息。市场认为加息25个基点的可能性很大，这将使隔夜贷款利率升至4.5%。美联储的下一次决定是在2月1日，根据彭博社调查的中位数估计，预期也会加息25个基点，这将是美联储自去年3月份以来加息幅度最小的一次。 Joyce表示，进一步提高利率将面临过度紧缩的风险。他还表示，他也理解各国央行为何不愿停止加息。由于在2021年价格压力积聚时行动太慢，央行官员们损害了他们作为通胀斗士的信誉。现在，在加息一年之后，在就业机会充足、工资增长仍然强劲的情况下，他们可能会犹豫是否要改变方向。去年12月，加拿大劳动力市场增加了逾10万个就业岗位，远超经济学家的预测，而美国则增加了22.3万个。上个月，两国的通货膨胀率都远高于6%，但较峰值水平有所下降。 Joyce表示，就业和工资是滞后指标，因此央行过于重视它们是危险的。他说，“如果你在等待工资数据和就业数据走软，那么你已经等了太久”才停止紧缩政策。彭博社撰文称，去年12月份PPI的降幅超过了彭博社对经济学家调查的所有预测，显示出商品价格下跌的强劲势头。美联储官员原本预计商品价格会下降，他们可能会从降幅的大小中获得额外的信号。我们认为，2023年上半年的商品通货紧缩可能会在6月份将整体CPI推低至2.6%。
夏洛特2023-01-24
会员
股市是延续2023强劲开局还是掉头下跌？
go
盘，较上周下跌0.55%。 10 年期美国国债收益率周五为3.484%。衡量市场波动短期预期的VIX指数周五为19.85。经济数据生产者价格指数美国劳工部周三的数据显示，12月生产者价格指数（PPI）下降 0.5%，高于道琼斯预计的下降 0.1%，这是自2020年4月以来最大的月度跌幅。不包括食品和能源在内的核心 PPI 指标上涨 0.1%，符合预期。总体 PPI 上涨 6.2%，为 2021 年 3 月以来的最低年度水平，远低于 2021 年 10% 的年度增幅。能源价格的大幅下跌帮助降低了12月的总体通胀数据。 PPI 的最终需求能源指数暴跌 7.9%。消费者价格指数 12 月份消费者价格指数（CPI）下降 0.1%，但仍比去年同期上涨 6.5%，扣除食品和能源后上涨 5.7%。零售额周三发布的另一份经济报告反映了价格下跌。12 月份零售额下降 1.1%，略高于 1% 的预期。与去年同期相比，零售额仍增长 6%。然而，这比总体 CPI 通胀数字低 0.5 个百分点。受汽车购买量和一系列其他商品下降的拖累，导致消费者支出和整体经济在进入 2023 年之前走上增长放缓的道路。由此看来，控制通胀不是免费的午餐，美联储为使通胀朝着正确的方向发展而必须采取的所有紧缩措施都伴随着经济下滑的成本。分析和展望：本周市场美国三大指数自2023年开局强劲，因为人们寄希望于通胀压力的缓和可以让美联储减少加息幅度。但是，涨幅是短暂的。周三，美联储部分官员强调需要将利率提高到5%才能抑制通胀，与市场预期的4.88%的峰值有差异。美联储官员的鹰派言论以及投资者对经济衰退的担忧终止了美国三大指数两周的高涨，周三股市大跌。标准普尔 500 指数下跌至12 月 15 日以来的最低水平，纳斯达克综合指数结束了连续 7 天的涨势。周五，Netflix 和 Alphabet 帮助以科技股为主的纳斯达克指数上涨超过 2%，道琼斯工业指数结束了连续三个交易日的下跌，标普500指数也上涨了1.89%。美联储周三公布的经济数据显示，通货膨胀的总体趋势还是略有下降。市场预计美联储会在 2 月份将基准借贷利率上调 0.25 个百分点，在6月份达到4.88%的峰值。但是美联储官员的发言却和市场预期大不相同。周三，圣路易斯联邦储备银行行长詹姆斯布拉德和克利夫兰联邦储备银行行长洛雷塔梅斯特强调需要将利率提高到 5% 以上才能让抑制通胀。因此，我们认为投资者最好与美联储保持一致，才能避免不必要的风险，更好地把握住机会。企业财报投资者关注的焦点还集中在财报季。根据 Refinitiv 的数据，分析师现在预计标准普尔 500 指数成分股公司本季度的同比收益将下降 2.6%，而年初的降幅为 1.6%。我们预计标准普尔 500 指数将在第一季度修正，这不仅是因为收益下降，而且利率上升对利润率的影响以及经济衰退风险的增加。不过，在经历了今年上半年的艰难时期后，到 2023 年年中，股市可能会出现强劲上涨，所以建议投资者关注“优质”股票，因为它们在通胀下降期间的历史表现出色。在 1980 年代的通货紧缩时期，高质量增长行业的表现优于周期性行业。通常，优质股票被定义为拥有稳定、可预测的现金流并且根据股本回报率 (ROE) 和投资资本回报率(ROIC) 等指标盈利的公司。除此之外，还要有稳健的资产负债表、一致的高利润率和可预测的收益等标准。加拿大本周市场回顾：本周五S＆P / TSX综合指数以20503.21收盘，较上周上涨0.7%。本周五，伦敦布伦特 3月原油期货为87.73美元/桶。周五1加元兑0.7472美元；1加元兑5.0714人民币。经济数据通胀率加拿大统计局周二表示，12 月份的年通胀率从前一个月的6.8%放缓至 6.3%，降幅超出了经济学家预计的0.4%。继 11 月份上涨 0.1% 之后，通胀环比下降了 0.6%，这是自 2020 年 4 月以来最大的月度通胀降幅。随着12月通胀降温，油价有所下降，消费者支付的汽油费用减少。食品价格在12月同比上涨了 11%，不过也比一个月前的 11.4% 有所下降。零售额即使面对高通胀和高利率，加拿大消费者在 12 月仍然保持弹性。根据加拿大统计局周五公布的预估，12月零售商的收入增长了 0.5%。继 11 月份下降 0.1% 之后，食品和饮料以及建筑材料和园艺用品的销售额下降。分析和展望：尽管本周加拿大和美国的经济数据好坏参半，人们对经济衰退的担忧重新燃起，但加拿大主要股指仍连续第三周上涨，今年迄今为止与商品相关的股票支撑了该指数。现在所有的目光都集中在加拿大央行下周的利率决定上，预计央行将于下周三宣布连续第八次加息。货币市场认为加息 25 个基点的可能性接近 70%，使央行的关键利率达到 4.5%，为自 2007 年以来的最高水平。加息已经大大减缓了房地产市场，预计随着时间的推移将对经济产生更广泛的影响。面临更高借贷成本的企业和消费者将缩减支出，从而减少经济需求并缓解价格上涨压力。然而，到目前为止，经济学家们表示，通胀下降的主要原因是加拿大央行无法控制的因素，例如较低的能源价格。能源股在对 2023 年经济衰退的广泛预测中，一位知名投资者对加拿大能源股持乐观态度。 Ninepoint Partners LP 合伙人兼高级投资组合经理 Eric Nuttall 表示，对于投资于能源和石油的人而言，中国国内需求正常化的速度和节奏是 2023 年迄今为止最重要和最乐观的事件，这将有利于能源行业。他预计到明年下半年油价将达到每桶 100 美元。不过，他补充说，人们对未来全球石油供需增长之间的不匹配存在重大担忧。中国大陆和香港本周市场回顾：本周五上证指数3264.81收盘，较上周上涨2.18%。沪深300指数以4181.53收盘，较上周上涨2.63%。恒生指数以22044.65收盘，较上周上涨1.41%。本周五1美元兑6.7838人民币。经济数据周二公布的数据显示，中国第四季度GDP增长 2.9%，高于市场预期。2022年全年经济增长率为3%，不到2021年的一半，远低于5.5%的目标，这是近半个世纪以来最糟糕的表现。尽管如此，短期数据提振了人们对经济复苏的预期。12月份社会消费品零售总额同比下降1.8%，降幅较上月收窄4.1个百分点，降幅也明显小于预期。12月份全国规模以上工业增加值同比增长1.3%，明显低于前值，但强于预期。分析和展望：香港股市在虎年的最后一个交易日升至近七个月高点，因为投资者认为在经济重新开放后，中国经济增长将加速。恒生指数周五收盘上涨 1.8% 至 22,044.65 点，为 6 月 28 日以来的最高水平。这也是该基准指数自当天以来首次突破 22,000 点关口。恒生科技指数周五上涨 2.7%。A股周五普升，主要股指及绝大部分行业于虎年最后一个交易日集体上升。在上个月突然取消所有防疫限制后，城市内流动性和地铁客运量等高频数据表明，经济正在从疫情影响中恢复。中国副总理刘鹤在苏黎世接受凤凰卫视采访时表示，中国将提高对外国投资者的吸引力，并继续帮助私营部门，消除人们对中国将恢复计划经济的担忧。摩根士丹利周四在一份报告中表示，中国的复苏可能在 12 月就已经开始，而且幅度可能比预期的要强。他们预计，中国今年的增长率将从 2022 年的 3% 加速至 5.7%。中国经济全面开放与全球通胀压力中国重新开放对经济增长来说是好消息，但可能会导致通货膨胀。随着中国对其他商品的需求开始回升，这对天然气和石油等商品价格造成更大的压力。中国的能源需求和原材料需求将与欧洲、全球的需求竞争。虽然数据显示现在通胀放缓，但第三季度通胀压力会更大，那么到时候美联储可能不得不继续加息。国际市场本周市场回顾：本周五，日经225指数以26553.53收盘，较上周上涨1.66%。本周五，德国DAX 30指数以15033.56收盘，较上周下跌0.35%。本周五，英国FTSE 100指数以7770.59收盘，较上周下跌0.94%。分析和展望：在达沃斯世界经济论坛接受调查的私营和公共部门首席经济学家中，有三分之二预计今年会出现全球衰退，约 18% 的人认为“极有可能”，是 2022 年 9 月进行的上一次调查的两倍多。日本央行几十年来，日本央行一直奉行超宽松政策，试图推动通胀和经济增长，但有人怀疑它能否保持这种状态，交易员一直在卖出日本政府债券并买入日元，以押注这种转变。日本央行行长黑田东彦周三称，他暂时不考虑提高10年期日本国债0.5%的收益率上限。法巴银行驻新加坡外汇、固定收益和大宗商品亚洲主管Shafali Sachdev表示，目前市场上有大量猜测，预计可能会在3月看到一些变化，而4月则是另一种可能性，届时日本央行将有新行长上任，他猜测更多的投机者会在这些会议之前建仓。 Disclaimer 免责声明本文稿中包含的信息仅供参考，并不旨在提供特定的投资，保险，财务，税务或法律的建议。文稿可能包含有关经济和投资市场的前瞻性陈述。前瞻性陈述并非对未来业绩的保证，鼓励您在做出任何投资决定之前，仔细考虑风险，并咨询有关专业人士。
汉邦金融2023-01-22
下周前瞻：黄金在巨震中飙升！美国GDP携通胀数据来袭金价直指1950甚至2000大关？
go
然不减。由于美联储加息预期放缓，美元和美国国债收益率持续走软，黄金多头连续第五周上涨。在经济衰退风险不断增加的情况下，所有人的目光现在都转向了美国第四季度国内生产总值(GDP)数据初值。金价反弹至9个月高点，突破1900美元过去一周，黄金价格受到美国国债收益率和美元走势的影响。在美联储鸽派押注、美国经济数据疲弱以及对衰退的担忧再度抬头的背景下，风险情绪也发挥了关键作用。周一是美国的法定假日，黄金乐观人士趁交投清淡，推动金价触及9个月高位1929美元。美元面临双重打击，一方面是美元兑日元的抛售，另一方面是由于美国消费者价格指数(CPI)疲软，人们对美联储将以更慢的速度加息的预期增加。对日本央行政策政策的预期使得日元兑美元的买盘强劲。然而，随着美国交易员重返场内，金价的上行势头很快被逆转。这种明亮的金属将修正性下跌延续到周三。日本央行决定不改变其收益率控制政策，引发了美元的大幅波动，这确实帮助金价重新获得了上行动力。但是，美元多头重新回到了游戏中，并从7个月低点强劲反弹，将黄金价格推低至1900美元关口以下。周三公布的美国零售销售和生产者价格指数(PPI)低迷，强化了美联储的鸽派预期，但令人失望的美国工业生产数据再次引发了对美国今年晚些时候可能出现衰退的担忧，引发了避险美元的逆转。避险热潮提振了对美国政府债券的需求，严重压低了美国国债收益率。鉴于美国国债收益率持续走软，金价周四结束了修正模式，并反弹至1935美元的9个月高点。随着投资者押注美联储未来几个月将小幅加息，黄金价格再度上涨30美元。本周美联储官员暗示，他们将继续加息，但幅度将小于去年。费城联储主席哈克和达拉斯联储主席洛根都表示支持放缓加息步伐。对美联储鸽派前景的预期往往有利于提振黄金价格。随着投资者重新评估最近一系列令人沮丧的美国经济数据，同时等待定于下周公布的美国GDP数据，黄金价格在本周最后一个交易日暂停了上涨势头。周末的资金流动和美联储官员的讲话也影响了黄金走势。下周迎来美国GDP周由于中国交易员将外出庆祝农历新年，下周市场可能会继续交易清淡。下周伊始没有什么值得注意的事情，因此，下周二公布的美国全球标准普尔采购经理人指数(PMI)初值将被视为新的交易动力。下周三也没有任何具有重大影响的美国宏观经济数据发布。下周四将公布关键的美国第四季度GDP初值，耐用品订单、每周初请失业金人数和新屋销售数据，这些数据可能会让黄金交易商感到高兴，尤其是在美联储政策前景仍依赖数据的情况下。在衰退风险不断加大的情况下，美国经济的健康状况将受到密切关注。美联储最喜欢的通胀指标，核心个人消费价格(PCE)指数将于下周五公布，同时公布的还有个人支出数据。下一个值得关注的是美国成屋待完成销售数据，以及密歇根大学修正后的消费者信心和通胀预期。值得注意的是，美联储将在2月2日货币政策决定之前处于“静默期”。因此，美国经济数据将与风险趋势一起成为主要的市场驱动因素，美国企业财报也将受到密切关注。黄金价格技术展望（黄金日线走势图，来源：FXStreet）财经网站FXStreet撰文指出，金价从1897美元左右的水平趋势线支撑位反弹，恢复了上升趋势，买家准备测试1950美元的心理水平。黄金多头的下一站预计将在去年4月20日和4月22日的高点1958美元左右。如果持续突破后者，将引发向关键的2000美元大关的新一轮反弹。 14日相对强弱指数(RSI)正在窥视超买区域，位于71.00左右，这表明其还有更多的上行空间。或者，如果投资者在最近的上涨中寻求获利了结他们的黄金多头，黄金卖家将再次挑战前面提到的1900美元以下的支撑位。如日线收盘价低于上述下行支撑的上限，将为金价进一步回调向1865美元区域打开大门，该区域是1月11日的高点和上升的21日移动均线(DMA)合并的位置。市场情绪调查（图源：FXStreet）根据FXStreet预测调查，黄金正朝着2000美元的方向前进。下周黄金预计将继续上涨，尽管随着时间的推移，买家的数量有所减少，但他们仍然是一群不错的市场参与者。1900美元已经成为一个重要底部，因为在研究的三个时间框架中，金价的平均水平都被认为高于该水平。概览图证实了看涨倾向，因为研究中的三个移动平均线扩大了涨幅，并处于几个月来的新高。有一些极端的赌注，但总的来说，多头控制着黄金。
夏洛特2023-01-22
会员

上一页
1
•••
990
991
992
993
994
•••
1000
下一页

24小时热点

最新话题更多